03623ntm a22005297i 4500 000663511 CZ-PrVSE 20200222164610.0 m d cr n|||||||||| 200222s2020 xr fsbm 000 0 cze d NEZPRACOVANÝ IMPORT ABA006 cze ABA006 ABA006 rda Buev, Philipp ISIS:113883 dis Volatility modeling on high-frequency data eng Modelování volatility na vysokofrekvenčních datech / Philipp Buev 2020 ?? stran : digital, PDF soubor Vedoucí práce: Jiří Witzany Diplomová práce (Ing.)—Vysoká škola ekonomická v Praze. Fakulta financí a účetnictví, 2020 Obsahuje bibliografii Textový (vysokoškolská kvalifikační práce) Rok obhajoby 2020 Tato diplomová práce se zabývá modelováním volatility na vysokofrekvenčních datech. V dané práci jsou aplikovány čtyři typy HAR modelů: HAR-RV, HAR-RV-J, HAR-Q a HAR-Q-J. Analýza se provádí na 5minutové časové řadě indexu Moskevské burzy (MOEX). Hlavním cílem dané diplomové práce je výběr nejlepšího modelu pro modelování a předvídání volatility na finančních trzích. Dalším cílem práce je zjistit, zda rozšíření základních typů HAR modelů o realizovanou quarticity a o regresory skoků má pozitivní vliv na predikční schopnosti modelů. Volatilita se bude odhadovat na následující den a na následující týden. V aplikační části této práce budou porovnány předpovědní schopnosti HAR modelů pomocí RMSE, indexu determinace a Mincer – Zarnowitz regrese, a to jak na in-sample, tak i na out-sample datech. Výsledky provedené analýzy ukazují, že rozšíření HAR modelů o regresory skoků zlepšuje předpovědi volatility na následující den, však rozšíření o realizovanou quarticity nemá pozitivní vliv na výkonnost modelů. V případě predikcí volatility na následující týden nelze jednoznačně určit, zda realizovaná quarticity zlepšuje predikční schopnosti HAR modelů. V případě rozšíření modelů o regresory skoků je vidět zlepšení předpovědních schopností modelů při predikci volatility na následující týden. HAR-RV-J model dosáhl nejlepších výsledků při denním horizontu předpovědi. Při týdenním horizontu předpovědi nejlepším modelem je také HAR RV-J. Způsob přístupu: Internet finanční inženýrství [obor dipl. práce] diplomové práce fd132022 czenas master's theses eczenas realizovaná volatilita vysokofrekvenční data bipower variance realizovaná variance realizovaná quarticity HAR modely Witzany, Jiří, 1966- vse2007429830 ths Diviš, Martin ISIS:128981 opn Vysoká škola ekonomická v Praze. Fakulta financí a účetnictví kn20010709398 dgg https://insis.vse.cz/zp/69169/podrobnosti VŠKP v InSIS https://insis.vse.cz/zp/69169 Hlavní práce https://insis.vse.cz/zp/69169/posudek/vedouci Hodnocení vedoucího https://insis.vse.cz/zp/69169/posudek/oponent/64683 Oponentura https://insis.vse.cz/zp/69169/podrobnosti dc:identifier NEPOSILAT VSKP vse69169 200214 69169